Genius Group, una empresa de tecnología educativa que cotiza en la Bolsa de Nueva York, ha anunciado una nueva estrategia de capital para reconstruir sus reservas de Bitcoin y de inteligencia artificial (IA). La empresa se ha fijado un objetivo de lograr un total combinado de 1.6 mil millones de dólares en activos de Bitcoin e IA para el final del año fiscal 2031, después de haber vendido recientemente toda su reserva de Bitcoin para reducir su deuda pendiente.
Cambio a Acciones Preferentes para Financiamiento del Tesoro
En abril, Genius Group optó por liquidar sus tenencias restantes de Bitcoin para pagar 8.5 millones de dólares en deuda, una decisión influenciada por la caída de los precios de las criptomonedas y el aumento del estrés financiero entre las empresas enfocadas en la tesorería de activos digitales.
La empresa había adoptado previamente un enfoque “Bitcoin primero” a finales de 2024 como parte de su diversificación de tesorería, acumulando eventualmente hasta 440 BTC para febrero de 2025. Sin embargo, restricciones legales no relacionadas con las operaciones, incluida una prohibición judicial sobre la emisión de acciones y la recaudación de fondos, obligaron a la empresa a deshacer parte de su posición en Bitcoin.
Para reiniciar su estrategia de tesorería, Genius Group reveló planes para reconstruir su reserva de Bitcoin utilizando Valores Preferentes Perpetuos en lugar de ventas de acciones comunes. La empresa tiene la intención de emitir parte de su registro de estantería de 1.2 mil millones de dólares, ya aprobado por la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC), para apoyar este plan. Una oferta inicial de acciones preferentes apunta a recaudar 12.5 millones de dólares, que se asignarán entre las tesorerías de Bitcoin e IA, así como una reserva de efectivo, con el efectivo esperado para financiar hasta 18 meses de phaces de dividendos.
Mini diccionario: Valores Preferentes Perpetuos, un tipo de acción preferente sin fecha de vencimiento fija, a menudo utilizados por las empresas para recaudar capital a largo plazo sin diluir el control de voto, y que típicamente ofrecen phaces de dividendos fijos.
Objetivos de Activos y Financiamiento a Largo Plazo
Genius Group aspira a aumentar sus activos totales de la empresa a 2 mil millones de dólares para el año 2031. El Director Ejecutivo Roger James Hamilton enfatizó que el uso de capital preferente debería agregar valor para los accionistas si los rendimientos superan la tasa de dividendos preferente.
Genius Group espera que su estructura de capital preferente se convierta en la principal fuente de financiación con el tiempo, reduciendo gradualmente su dependencia de las ofertas de acciones a mercado y cambiando hacia instrumentos de deuda utilizados por otras tesorerías de Bitcoin que cotizan públicamente.
Este enfoque refleja estrategias de financiación utilizadas por otras empresas públicas conocidas por sus tenencias de Bitcoin. Por ejemplo, Strategy ha recaudado más de 16 mil millones de dólares mediante acciones preferentes perpetuas para aumentar sus reservas de BTC, mientras que Strive Asset Management ha asegurado más de 150 millones de dólares a través de estructuras similares.
| Empresa | Tipo de Financiamiento | Cantidad Recaudada | Propósito |
|---|---|---|---|
| Genius Group | Valores Preferentes Perpetuos | 12.5 millones de dólares (objetivo, primera recaudación) | Reservas de Bitcoin e IA |
| Strategy | Acciones Preferentes Perpetuas | Más de 16 mil millones de dólares | Reservas de Bitcoin |
| Strive Asset Management | Acciones Preferentes | Más de 150 millones de dólares | Tenencias de Bitcoin |
Genius Group redujo su posición de Bitcoin durante el último año tras enfrentar restricciones de recaudación de fondos vinculadas a procedimientos judiciales. La empresa vendió aproximadamente 86 BTC en un solo mes y poseía aproximadamente 84 BTC para febrero de 2026. Posteriormente, Genius Group liquidó el Bitcoin restante para saldar la deuda, incurriendo en una pérdida reportada en el proceso. Actualmente, la empresa no posee activos de Bitcoin, pero planea acelerar la acumulación junto con el crecimiento de la tesorería de IA con su nuevo enfoque financiado con acciones preferentes.
